К рассмотрению этого вопроса нас подвинула ситуация в Крымском федеральном округе, сложившаяся совсем недавно в рамках переходного периода, обозначенного для урегулирования вопросов интеграции Республики Крым и города федерального значения Севастополя в экономическую, финансовую, кредитную и правовую системы Российской Федерации.
Этот переходный период сроком до 1 января 2015 года был определён Федеральным конституционным законом "О принятии в Российскую Федерацию Республики Крым и образовании в составе Российской Федерации новых субъектов – Республики Крым и города федерального значения Севастополя" от 21 марта 2014 года №6-ФКЗ.
Федеральным конституционным законом "О внесении изменений в Федеральный конституционный закон "О принятии в Российскую Федерацию Республики Крым и образовании в составе Российской Федерации новых субъектов – Республики Крым и города федерального значения Севастополя" от 27 мая 2014 года №7-ФКЗ допускалось до 1 июня 2014 года обращение и осуществление расчётов в наличной и безналичной формах в национальной денежной единице Украины – гривне[1]. С 1 июня 2014 года на использование гривни распространялся правовой режим для осуществления расчётов в иностранной валюте, установленный законодательством Российской Федерации.
Эти законодательные нормы поставили задачи определения соответствия и пересчёта в рубли стоимостей в разных сферах деятельности, выраженные ранее в гривнях.
Например, в сфере бухгалтерского учёта алгоритм такого пересчёта был представлен в информационном письме Министерства финансов Российской Федерации от 11.07.2014 г. № ПЗ-12/2014 "О ведении бухгалтерского учёта на территориях Республики Крым и города федерального значения Севастополя". Этот пересчёт производился по официальному курсу гривни к рублю, установленному Банком России по состоянию на 1 июня 2014 г. либо иные даты или периоды, предшествующие отчётным. Не вдаваясь в многочисленные детали, отметим главное, что этот пересчёт осуществлялся одномоментно и по официальному курсу гривни к рублю, установленному Банком России.
При осуществлении оценочной деятельность по определению стоимости объектов в Республике Крым и городе федерального значения Севастополе, такие подходы у нас вызвали интерес в аспекте определения соответствия стоимостей, сформированных ранее в гривнях и выражении их в рублях.
Обратив внимание на значительную волатильность официального курса гривни к рублю, для сравнения, мы сопоставили другие широко известные в Российской Федерации и в Украине индикаторы: индекс цен потребительских товаров и услуг (уровень инфляции), а так же индекс стоимости строительно-монтажных работ (СМР). Такое сопоставление (отношение) показывает паритет покупательной способности денежных единиц в сферах реализации потребительских товаров и услуг, а так же в строительной отрасли обоих стран. Например, в строительной отрасли понятие паритет валют означает сопоставление стоимостей, выраженных в валютах разных странах, при строительстве одного и того же объекта в условиях этих стран.
На следующем графике показана в комплексе динамика изменения трёх финансовых индикаторов: официального курса гривни к рублю, а так же результаты сопоставления соответствующих индексов стоимости СМР и индексов потребительских цен и услуг, как отношение этих индексов в Российской Федерации к индексам в Украине. При единой базовой дате сопоставления (1991 год) эти отношения дают возможность оценить паритет валют на текущую дату в соответствующих сферах.
Таким образом, в разных сферах деятельности соотношения финансовых индикаторов отличаются между собой не только абсолютными значениями, но и тенденциями их изменений.
В Российской Федерации ещё в середине двухтысячных годов был реализован проект расчёта паритета валют для национальных строительных рынков стран СНГ. Группой авторов под руководством В. М. Дидковского была предложена и апробирована технология формирования паритетов покупательной способности валют на национальных строительных рынках стран СНГ, а так же методика использования этих паритетов при оценке стоимости строительства новых, а так же существующих зданий и сооружений в странах СНГ. Эти материалы были представлены в ряде выпусков сборника межрегионального информационно-аналитического бюллетеня "Индексы цен в строительстве" (издание ООО "КО-ИНВЕСТ"). В настоящее время в выпусках этих сборников регулярно представляется информация только о паритете доллара США и рубля Российской Федерации. По странам СНГ (кроме Республики Казахстан) информация не формируется.
Следует подчеркнуть, что рассмотренная выше тема паритета валют в Республике Крым и городе федерального значения Севастополе, по существу, носила одномоментный характер, а после пересчёта гривен в рубли и формирования новых стоимостей во всех сферах деятельности (оборот и обмен материальных и нематериальных ценностей, бухгалтерский учёт и др.) необходимость в решении такой задачи практически отпала.
Однако, тема паритета валют по нашему мнению, вновь встаёт на "повестку дня" в связи с началом функционирования с 1 января 2015 года новой международной организации региональной экономической интеграции – Евразийского экономического союза (ЕАЭС)[2].
Отметим отдельные моменты Договора о ЕАЭС. Так, статьёй 28 предусматривается функционирование внутреннего рынка ЕАЭС, как экономического пространства, в котором обеспечивается свободное передвижение товаров, лиц, услуг и капиталов. В развитии этих процессов предусматривается формирование интегрированного валютного рынка при повышении роли национальных валют во внешнеторговых и инвестиционных операциях с координацией обменного курса и обеспечении прямых взаимных котировок национальных валют, а так же обеспечения конвертируемости национальных валют по текущим и капитальным статьям платёжного баланса (статья 64). С целью обеспечения развития интеграционных процессов предусмотрено формирование информационного взаимодействия и обеспечение официальной статистической информацией (статьи 23 и 24).
Формирующиеся механизмы взаимодействия государств-членов ЕАЭС, по нашему мнению в таких аспектах деятельности как оценочная и инвестиционная, потребуют определения паритета валют в разных сферах финансово-хозяйственной деятельности этих государств. Обоснуем это предположение на примере уже рассмотренных выше трёх финансовых индикаторов, официальная статистическая информация о которых представлена в широком доступе.
В представленном ниже анализе рассматривается изменение финансовых индикаторов начиная с 1991 года, выбранного в качестве базового, как предшествовавшего разделению экономик этих стран и последующего их самостоятельного развития после распада СССР. Далее приняты следующие обозначения: РА – Республика Армения, РК – Республика Казахстан, РБ – Республика Беларусь, РФ – Российская Федерация.
На приведённом ниже графике показана динамика изменения индексов потребительских цен и услуг государств-членов ЕАЭС. На шкале времени указанная цифра означает начало соответствующего года.
Для функциональных значений применена логарифмическая шкала для более наглядного их отображения, поскольку абсолютные значения индексов потребительских цен и услуг за период с 01.01.1991 г. по 30.10.2014 г. имеют разброс более чем в 390 ̀000 раз в Республике Армении и более чем в 6 ̀000 раз в Российской Федерации.
В Российской Федерации была проведена деноминация рубля и с 01.01.1998 года он "подешевел" в 1000 раз. В Республике Беларусь деноминация проводилась дважды: с 20.08.1994 г. в 10 раз и с 01.01.2000 г. в 1000 раз. В Республике Казахстан и Республике Армения деноминация национальных валют не производилась.
В представленном анализе рассматривается изменение финансовых индикаторов начиная с 1991 года, выбранного в качестве базового, как предшествовавшего разделению экономик этих стран и последующего их самостоятельного развития после распада СССР.
Проведённые в прошлые годы деноминации национальных валют в Российской Федерации и Республике Беларусь, не могли не сказаться на погрешностях в определении ряда статистических величин. Очевидно, что чем ближе по времени базовый год к дате сопоставления, тем точнее определяются значения рассматриваемых финансовых индикаторов (конечно при единой методической базе определения их параметров). Для сопоставления рассмотрим изменение индексов потребительских цен и услуг государств-членов ЕАЭС с даты последней деноминации белорусского рубля. На следующем графике показана динамика изменения индексов потребительских цен и услуг государств-членов ЕАЭС в нормированном виде – приведённых к единице на начало 2000 года. На шкале времени указанная цифра означает начало соответствующего года.
Итак, за последние 15 лет наименьшие темпы инфляции были в Республике Армения, а наибольшие – в Республике Беларусь.
Теперь рассмотрим изменение индексов стоимости строительно-монтажных работ (СМР) государств-членов ЕАЭС. На представленном ниже графике показана динамика изменения этого финансового индикатора для всех государств-членов ЕАЭС кроме Республики Армения. На шкале времени указанная цифра означает начало соответствующего года.
Данные представлены начиная не с 01.01.1991 г., а с 01.01.2004 г. – это обусловлено отсутствием до этой даты в открытом доступе официальной информации, формируемой помесячно. Для функциональных значений применена логарифмическая шкала для более наглядного их отображения, поскольку абсолютные значения индексов стоимости строительно-монтажных работ за период с 01.01.2004 г. по 30.10.2014 г. имеют разброс более чем в 8 ̀000 раз в Республике Беларусь и более чем в 80 раз в Российской Федерации (учитывая деноминацию национальных валют в обоих странах).
На следующем графике показана динамика изменения индексов стоимости строительно-монтажных работ государств-членов ЕАЭС в нормированном виде – приведённых к единице на начало 2000 года. На шкале времени указанная цифра означает начало соответствующего года.
Итак, за последние 10 лет наименьшие темпы роста стоимости строительно-монтажных работ были в Республике Казахстан, а наибольшие – в Республике Беларусь.
Теперь рассмотрим в комплексе динамику изменения трёх финансовых индикаторов государств-членов ЕАЭС: соотношения официальных курсов национальных валют к рублю, индексов стоимости СМР и индексов потребительских цен и услуг, как отношение индексов Российской Федерации к индексам других государств-членов ЕАЭС. Для Республики Армения из-за сложности с переводом не удалось найти и использовать статистические материалы по индексам стоимости СМР. При единой базовой дате сопоставления (1991 год) эти отношения дают возможность оценить паритет валют на текущую дату в соответствующих сферах деятельности. Для обозначения национальных валют использована кодировка международного стандарта ISO 4217: RUB – российский рубль, BYR – белорусский рубль, KZT – казахский тенге, AMD – армянский драм.
Представленная в графическом виде информация наглядно показывает значительную степень отличия отношений финансовых индикаторов разных государств в различных сферах деятельности не только по абсолютным значениям, но и тенденциям их изменений.
Представление стоимостей в некоем эквиваленте (например, долларовом) не будет "панацеей" или неким универсальным способом пересчёта, ибо, по сути, будут реализоваться кросс-курсы национальных валют.
В результате проведённого сопоставительного анализа, мы пришли к заключению, что для определения паритета (соответствия) валют государств-членов ЕАЭС в разных сферах деятельности необходимо применение соответствующих финансовых индикаторов, формирование которых будет обеспечиваться официальной статистической информацией на единой методической базе для государств-членов ЕАЭС.
Попытка использования единого и универсального индикатора, показывающего паритет (соответствие) валют в целом, по нашему мнению, будет давать некорректные результаты в разных сферах финансово-хозяйственной деятельности.
[1] Примечание авторов: денежная единица Украины – гривня (согласно официальному переводу на русский язык ст. 99 Конституции Украины). Введена в финансово-хозяйственный оборот со 02 сентября 1996 г. Согласно рекомендациям Украинской комиссии по вопросам правовой терминологии, склонение слова гривня следует осуществлять по аналогии со словом вишня.
[2] Договор об учреждении ЕАЭС подписан 29 мая 2014 года в столице Республики Казахстан – городе Астане. Учредителями выступили Республика Беларусь, Республика Казахстан и Российская Федерация. Со 2 января 2015 года полноценным членом ЕАЭС становится Республика Армения.
